非法證券期貨活動主要類型介紹

　　一、“非法推薦股票、基金、期貨”

　　“非法推薦股票期貨”是指無資格機構和個人向投資者或客戶提供證券期貨投資分析、預測或建議等直接或間接有償咨詢服務的活動。“非法推薦基金”是指無資格機構和個人向投資者或客戶等服務對象提供公募基金以及其他中國證監會認可的投資產品的投資建議，并直接或者間接獲取經濟利益的業務活動。“非法推薦股票、基金、期貨”行為模式主要包括：

　　1.網絡直播、短視頻推薦股票基金期貨。主要指創建或利用互聯網平臺開設直播室或發布短視頻，以“主播”“播主”“博主”“圈主”等名義直接或間接推薦股票基金期貨。

　　2.微博、微信推薦股票基金期貨。主要指通過微博、微信等網絡社交工具，以“股神”“大V”“老師”等名義直接或間接推薦股票基金期貨。

　　3.軟件推薦股票基金期貨。主要指通過銷售或提供推薦股票基金期貨軟件，提供股票、基金、期貨品種的投資分析意見、選擇建議、買賣時機建議，預測價格走勢等。

　　4.培訓推薦股票基金期貨。主要指通過推銷“理財”“投資者教育”“財商教育”“炒股”“買基”等課程，舉辦投資講座、報告會、分析會等方式直接或間接推薦股票基金期貨。

　　二、非法推薦私募基金

　　《關于加強私募投資基金監管的若干規定》第6條私募基金管理人、私募基金銷售機構及其從業人員在私募基金募集過程中不得直接或者間接存在下列行為：

　　通過報刊、電臺、電視、互聯網等公眾傳播媒體，講座、報告會、分析會等方式，布告、傳單、短信、即時通訊工具、博客和電子郵件等載體，向不特定對象宣傳推介，但是通過設置特定對象確定程序的官網、客戶端等互聯網媒介向合格投資者進行宣傳推介的情形除外。

　　三、股市黑嘴

　　“股市黑嘴”是指編造、傳播虛假信息或誤導性信息，影響股票價格或交易量，甚至操縱市場等牟取非法利益的機構和個人。行為模式主要包括：

　　1.編造、傳播證券虛假信息。主要指通過編造、傳播虛假信息或誤導性信息，擾亂證券市場。

　　2.蠱惑交易。主要指傳播虛假或者不確定的重大信息，誘導投資者作出投資決策，影響證券交易價格或交易量，并進行相關交易或者謀取相關利益。

　　3.搶帽子交易。主要指對證券及其發行人、上市公司公開作出評價、預測或者投資建議，誤導投資者作出投資決策，影響證券交易價格或交易量，并進行與其評價、預測、投資建議方向相反的證券交易。

　　4.利用信息優勢操縱。控制發行人、上市公司信息的生成或者控制信息披露的內容、時點、節奏，誤導投資者作出投資決策，影響證券交易價格或交易量，并進行相關交易或者謀取相關利益。

　　四、場外配資

　　“場外配資”是指以高于投資者支付的保證金數倍的比例向其出借資金，組織投資者在特定證券、期貨賬戶上使用借用資金及保證金進行股票、期貨交易，并收取利息、費用或收益分成的活動。行為模式主要包括：

　　1.系統分倉模式。主要指配資中介機構利用賬戶分倉系統將證券、期貨賬戶拆分為若干虛擬交易子賬戶，并提供給投資者進行股票、期貨配資交易。

　　2.出借賬戶模式。主要指配資中介機構將自有或控制的證券、期貨賬戶提供給投資者進行股票、期貨配資交易。

　　3.虛盤配資模式。主要指配資中介機構利用虛擬股票、期貨交易系統組織投資者進行股票、期貨配資交易，投資者的交易指令和資金并未實際進入證券、期貨交易市場。

　　4.點買配資模式。主要指點買人（即資金需求方）提供股票、期貨交易策略，投資人（即資金提供方）提供配資資金和證券、期貨賬戶，雙方經配資中介機構撮合后進行股票、期貨配資交易，并按約定分享投資收益。

　　來源：《防范非法證券期貨活動培訓材料》

如何辨識非法證券期貨活動

　　一、看業務資質。證券期貨行業是特許經營行業，按照規定，開展證券期貨業務需要經中國證監會批準，取得相應業務資格。未取得相應業務資格而開展證券期貨業務的機構，是非法機構，請不要與這樣的機構打交道，以免上當受騙。投資者如果想要知道一家公司是否獲準公開發行，可以通過中國證監會網站（www.csrc.gov.cn）查詢行政許可信息欄目，同時還可以登錄上海證券交易所（www.sse.com.cn）、深圳證券交易所（www.szse.cn）網站查詢新股發行的具體信息；如果想要知道一家公司或人員是否具備證券期貨業務資格，可以登錄中國證監會網站或中國證券業協會（www.sac.net.cn）和中國期貨業協會（www.cfachina.org）網站進行查詢。另外，全國中小企業股份轉讓系統有限責任公司也是經國務院批準的全國性證券交易場所，投資者可以登錄其網站（www.neeq.cc）查詢具有主辦券商業務資格的證券公司和掛牌公司有關信息。

　　二、看營銷方式。開展證券期貨業務活動，要遵守證券期貨法律法規有關投資者適當性管理的要求，合法的證券期貨經營機構在進行業務宣傳推介時，一般會采用謹慎用語，不會夸大宣傳、虛假宣傳，同時還會按要求充分揭示業務風險。但是，不法分子大多利用投資者“一夜暴富”或急于扭虧的心理，較多采用夸張、煽動或吸引眼球的宣傳用語，往往自稱“老師”、“股神”，以“跟買即漲停”、“推薦黑馬”、“提供內幕信息”、“包賺不賠”、“保證上市”、“專家一對一貼身指導”、“對接私募”等說法吸引投資者。證券期貨投資是有風險的，不可能穩賺不賠。

　　三、看匯款賬號。一般來說，非法證券期貨活動的目的是為了騙取投資者錢財，獲取非法所得。為達此目的，不法分子往往會采取各種推銷手段，如打折、優惠、頻繁催款、制造緊迫感等方式，催促投資者盡快將資金打入其控制的銀行賬戶。合法證券期貨經營機構只能以公司名義對外開展業務，也只能以公司的名義開立銀行賬戶，不會用個人賬戶或非本機構賬戶進行收款。投資者在匯款環節應當格外謹慎，如果收款賬戶為個人賬戶或與該機構名稱不符，投資者一定不要向其匯款。

　　四、看互聯網址。非法證券期貨網站的網址往往采用無特殊意義的字母和數字構成，或在合法證券期貨經營機構網址的基礎上變換或增加字母和數字。投資者可通過證監會網站或中國證券業協會、中國期貨業協會網站，查看合法證券期貨經營機構的網址，不要登陸非法證券期貨網站，以免誤入陷阱，蒙受損失。

　　來源：中國證監會網站

受到非法證券期貨活動侵害后如何處理

　　根據國家有關規定，非法證券期貨活動的查處和善后處理由地方人民政府負責。投資者受到非法證券期貨活動侵害后，為使不法分子及時得到查處，盡可能挽回損失，請在第一時間向當地公安機關報案，或者向當地工商部門、證券期貨監管部門反映。投資者應妥善保管好合同、匯款單、銀行流水等憑證以及通話短信記錄、交易記錄等材料，提供給地方政府有關部門，以便其查處非法證券期貨活動，維護自身合法權益。

　　此外，最高人民法院、最高人民檢察院、公安部、中國證監會于2008年1月2日聯合印發的《關于整治非法證券活動有關問題的通知》對非法證券活動受害人的救濟途徑作了規定，如果非法證券活動構成犯罪，被害人應當通過公安、司法機關行使追贓程序追償；如果非法證券活動僅是一般違法行為而沒有構成犯罪，當事人符合民事訴訟法規定的起訴條件的，可以通過民事訴訟程序請求賠償。

　　在此，特別提醒您，不法分子騙取您的錢財后，往往立刻揮霍一空，或者逃之夭夭，您的損失往往是追不回來的。請您務必保持理性投資心態，珍惜自己的錢財，主動遠離非法證券期貨活動，謹防上當受騙。

　　來源：中國證監會網站